利率期货的套期保值计算(利率期货的套期保值计算公式)(1)套期保值比率=基期利率(M)+两个期权之比

(2)在一个利率期货市场上,如果市场利率为1,2,3,3,6,7,8,9,10,12,12这三个期权为了获得收益,将以相同的价格,购买相同的一个数量的同种利率期货的同时,卖出相同的同一数量的同种利率期货,同样可以获得收益。而在市场上,由于买卖的数量不同,各期权也会不同。在不同的市场,债券和股票指数是可以做空的,当债券跌得时候,那么债券的价格会下跌;相反,当股票指数涨得时候,那么债券的价格就会上涨。

(3)套期保值比率=利率+远期利率

在以上套期保值比率的基础上,国债和远期利率比率可以将期权的无风险套利组合设计成不同的风险组合,可以实现最大程度的风险规避,同时可以实现更高的收益。