大机构怎么做期货(大机构怎么做期货交易)

1、先来看看期货的概念:

期货与现货完全不同,现货是实实在在可以交易的货(商品),期货主要不是货,而是以某种大众产品如棉花、大豆、石油等及金融资产如股票、债券等为标的标准化可交易合约。因此,这个标的物可以是某种商品(例如黄金、原油、农产品),也可以是金融工具。交收期货的日子可以是一星期之后,一个月之后,三个月之后,甚至一年之后。

2、了解期货的特征:

(1)保证金制度,期货交易只需缴纳少量的保证金,一般为成交金额的5%-15%。由于期货交易具有以小博大的特点,使得期货交易的风险、收益放大,放大了十倍的杠杆倍数。因此,众多投资者希望通过期货市场来进行套期保值交易,以增加盈利的可能性。

(2)双向交易和对冲机制。期货交易只能先买后卖,才能平仓。与股票交易不同,期货交易的双向交易机制,也就是既可以先买后卖,也可以先卖后买,因而,期货交易者在买卖期货合约时并不需要支付全部资金。

3、持仓限额制度

持仓限额制度是指期货交易者必须持有期货合约到期交割时才可进行的一项特殊的、具有法律效力的制度。持仓限额制度是指期货交易所对期货交易者的持仓数量进行**的制度。超过限额,非期货交易所可按规定强行平仓。

4、交易保证金

持仓限额制度是指期货交易所规定会员或客户可以持有的、按一定标准计算保证金金额、按一定比例交纳的资金。不同的期货品种交易保证金比例不同,而且交易保证金比例也不一样。目前国内商品期货交易所的一般杠杆率为5%-10%,也有一些期货品种的交易保证金比例高达10%-20%,例如股指期货,保证金比例在3%-8%之间,即交易一手沪深300股指期货仅需要50000元左右。

5、交易手续费

期货手续费是交易所和期货经纪公司在手续费之上加加了一定比例的手续费。目前,国内期货交易手续费最高的是大豆期货,标准为4元/手。但是交易所规定,豆粕期货的手续费是成交金额的万分之0.6,平今仓手续费是合约成交金额的万分之1.5。

6、隔夜持仓限额制度

隔夜持仓限额是指交易所规定会员或客户可以持有的、按照规定持仓**、单笔或者合约持仓超仓数量的最大数额。在实际交易中,大部分投机者一般是日内交易,有的客户隔夜持仓限额会稍微大一些。交易所要求客户在每个交易日的交易时间内进行隔夜持仓的一次性操作,交易者必须对隔夜持仓数量进行统计。有些客户可能会想到隔夜持仓手数越多,则交易手续费支出的总和就越多,反之则减少。

7、限仓比例制度

限仓比例是指期货交易所规定会员或客户可以持有的、根据期货合约的持仓总量,在某一时间的某个价格制定某一特定数量的期货合约的数量。期货合约有一定的月份,从一定月份开始,每一个期货合约的持仓量应该有所不同。但每个期货合约进入交割月前第三个交易日的限仓比例一般不超过50%,也就是说,如果某期货合约的持仓量大于该品种的限仓比例,那么就会被称为限仓。

8、强行平仓制度

强行平仓是指