期货交易风险极高，其价格波动剧烈，盈亏瞬息万变。设置止损止盈是期货交易中至关重要的环节，直接关系到交易者的资金安全和盈利能力。而“当天止损”则是一个更细致的问题，并非所有情况都必须严格执行。将详细探讨期货交易中是否需要当天止损，以及如何有效设置止损止盈点。

当天止损的必要性与局限性

许多期货交易者，特别是新手，常常被告知要“当天止损”。这背后的逻辑是控制风险，避免单笔交易亏损扩大到无法承受的程度。如果交易方向判断错误，亏损迅速扩大，当天止损可以有效限制损失，保护资金安全。 这在日内短线交易中尤为重要，因为短线交易往往依赖于对短期价格波动的精准判断，一旦判断失误，价格反转可能迅速吞噬利润甚至造成巨大亏损。 对于日内交易者而言，当天止损是一种相对保守但有效的风险管理策略。

“当天止损”并非放之四海而皆准的铁律。 它存在一定的局限性。强行当天止损可能会错过一些潜在的获利机会。市场行情并非总是线性发展的，有时价格会经历短暂的回调或震荡，如果盲目止损，可能会在行情反转后错失利润。频繁的当天止损可能会导致交易频率过高，增加交易成本，降低整体盈利效率。 机械地执行当天止损策略，忽略了市场基本面和技术面分析，可能会导致错失一些长期趋势性机会。

如何根据交易策略制定止损点

止损点的设置并非随意而为，而是需要根据具体的交易策略、风险承受能力和市场情况来综合考虑。 常见的止损方法包括：固定金额止损、固定百分比止损、技术指标止损以及支撑位/阻力位止损。

固定金额止损: 预先设定一个固定的亏损金额，当亏损达到该金额时立即平仓。这种方法简单易懂，但可能在波动剧烈的市场中频繁止损。 固定百分比止损: 预先设定一个固定的亏损百分比，当亏损达到该百分比时立即平仓。这种方法相对更灵活，可以根据账户资金量调整止损幅度。 技术指标止损: 利用技术指标（如均线、RSI、MACD等）来判断止损点。例如，当价格跌破某条均线时平仓。这种方法需要对技术指标有深入的理解和运用。 支撑位/阻力位止损: 根据价格图表上的支撑位和阻力位来设置止损点。当价格跌破支撑位时平仓。这种方法需要对市场走势有较好的判断能力。

止盈点的设置与策略

止盈点与止损点同等重要，它决定了交易的盈利目标。 止盈点的设置也需要根据交易策略、风险承受能力和市场情况来综合考虑。 常见的止盈方法包括：固定金额止盈、固定百分比止盈、目标价位止盈以及技术指标止盈。

与止损类似， 固定金额止盈和固定百分比止盈都相对简单直接，但可能错过更大的盈利机会。 目标价位止盈需要对市场走势有较好的预判，设定一个合理的盈利目标价位。 技术指标止盈则利用技术指标来判断获利了结点，例如，当价格突破某条均线时平仓。

值得注意的是，止盈点的设置往往比止损点更灵活，可以根据市场情况动态调整。 例如，当市场行情强劲时，可以适当提高止盈点；当市场行情出现疲软迹象时，可以提前获利了结。

结合基本面分析进行风险管理

仅仅依靠技术指标和价格走势来设置止损止盈是不够的，还需要结合基本面分析来进行风险管理。 对市场的基本面因素（如宏观经济数据、行业政策、公司业绩等）进行深入分析，可以帮助交易者更准确地判断市场走势，从而更有效地设置止损止盈点。 例如，如果基本面利好消息持续出现，可以适当提高止盈点或放宽止损点；反之，则需要谨慎操作，及时止损。

心理控制与纪律执行

设置止损止盈只是第一步，更重要的是严格执行。 许多交易者在实际操作中往往难以严格遵守既定的止损止盈策略，容易受到贪婪和恐惧心理的影响，导致亏损扩大或错过盈利机会。 需要加强心理控制，培养良好的交易纪律，坚持理性客观地分析市场，避免情绪化交易。

建立一套完善的交易计划，并严格按照计划执行，是提升交易成功率的关键。 这包括制定明确的交易策略、设置合理的止损止盈点、记录交易过程和结果，并定期进行复盘总结，不断改进交易策略。

灵活运用，而非教条执行

总而言之，“当天止损”并非绝对的规则，而是一种风险管理策略。 是否需要当天止损，以及如何设置止损止盈点，需要根据具体的交易策略、市场情况和个人风险承受能力进行灵活调整。 切勿盲目跟风，更重要的是建立一套适合自己的风险管理体系，并坚持严格执行，才能在期货市场中长期生存并获得盈利。